Коэффициент покрытия ссудной задолженности это

Определение и суть коэффициента покрытия ссудной задолженности

Коэффициент покрытия ссудной задолженности это

Уже на протяжении более десяти лет такие продукты, как банковские кредиты, или ссуды, не теряют своей актуальности. Практика оформления кредитов прочно вошла в нашу жизнь. Спрос растёт, потому сама сфера активно расширяется.

Это понятие известно многим. Такое название получил показатель, который помогает оценить, способны ли клиенты выполнять свои обязательства. Отдельного разговора заслуживает ситуация именно с крупными плательщиками.

В данном случае надо выяснить, хватает ли активов предприятия для погашения задолженностей. Кредиторы охотнее идут навстречу тем, у кого дела складываются лучше. Показатель равен соотношению между текущими активами и пассивами.

Коэффициент покрытия задолженности всегда учитывается при оценке результативности каких-либо проектов. Он показывает, каково финансовое положение предприятия. И помогает оценивать возможности, которыми обладают будущие заёмщики.

Коэффициент покрытия ссудной задолженности. 1-fin.ru

Есть множество предприятий, которые дают деньги в долг, реализуя различные подходы:

  1. Вложения в потенциально прибыльные проекты с высокой степенью риска.
  2. Финансирование надёжных стратегий развития. Прибыли в будущем не так много, но и рисков гораздо меньше.

У второй стратегии перспективы более долгосрочные. Она позволит предупредить проблемы, связанные с устойчивостью в финансовом плане. Коэффициент погашения ссуды может быть рассчитан любой компанией, которая даёт свои средства в долг.

Факторы, имеющие значение

И дебитору, и банковскому учреждению расчёт данного коэффициента интересен в одинаковой степени, ведь всегда есть риск невозврата денег. Если заранее проанализировать ситуацию у дебитора, то таких проблем будет легче избежать.

Свои риски имеются у заёмщиков. Если проект не оправдывает ожиданий, то вложенные средства так же не возвращаются. Придётся официально начать процедуру банкротства.  Расчёт производится:

  • Различными фондами.
  • Банками.
  • Частными инвесторами. Их роль играют как физические, так и юридические лица.

Что касается целей, то их у данной процедуры тоже несколько:

  1. Предупредить банкротство, каждой из сторон.
  2. Составить объективную картину в текущей ситуации.
  3. Уменьшить существующие риски.
  4. Обеспечить устойчивость для компании.

Есть так же два основных фактора, имеющих значение во время анализа:

  • Конкретные показатели компании, данные по текущему финансовому состоянию и движению средств.
  • Прогнозы относительно проекта и его рентабельности.

Чтобы был проведён анализ, дебитор должен представить документы, которые станут показателями текущей экономической деятельности. Основной вид бумаг-оснований в данном направлении – бизнес-планы. Чтобы его одобрили, требуется указать все параметры, которые принимаются во внимание:

  1. Рентабельность.
  2. Ожидаемая прибыль, в будущем.
  3. Срок окупаемости расходной части.
  4. Главные характеристики проекта.

Это ключевые моменты, на основании которых принимается решение о выдаче средств. Основываясь на ссуде, обе стороны проверяют, насколько верными оказались расчёты. Сама сумма и будет являться ссудной задолженностью. Есть следующие показатели, влияющие на определение потенциала у текущего проекта.

  • Коэффициент, по которому оценивают возвращение долга.
  • Срок окупаемости, дисконтируемого типа. Это значит, что общее время окупаемости соотносится с величиной ставки, по которой проводится дисконтирование. Для учёта обязательно используется базовый показатель по ценам.
  • Срок, за который заёмные средства будут возвращены. Обычно указываются максимально допустимые пределы. Это касается не только основного долга, но и процентов.
  • Показатели по доходности, действующие внутри. Имеется в виду процентная ставка, при уровне которой чистая приведённая цена оказывается нулевой.
  • Чистый уровень приведённой стоимости. Это платежи по реализованному проекту, которые соответствуют базовым характеристикам.
  • Ставка по дисконтированию. Так называются процентные ставки, которые необходимы для того, чтобы экономические показатели соответствовали ценам на базовом уровне. Все параметры гарантированно будут сопоставимыми.
  • Точка безубыточности. Она отображает, сколько минимально необходимо услуг и работ, чтобы прибыль превысила затраты.
  • Период для полной окупаемости. Это время, которое необходимо для того, чтобы убытки проекта стали меньше, чем приносимая им прибыль.

Благодаря данному коэффициенту стороны, участвующие в процессе, могут изучить и оценить:

  1. Соответствие прогнозов на будущее текущему финансовому положению.
  2. Сами условия согласно прогнозу на основе данных по тому или иному проекту.
  3. Возможность выплаты заёмных средств, в полном объёме.

Что такое формула коэффициента покрытия, смотрите в этом видео:

Окончательные расчёты производят только по показателям, которые указываются в бизнес-плане партнёра. Основная формула, применяемая на практике, выглядит следующим образом:

Коэффициент = сумма единицы, сложенная с результатом деления накопленного денежного потока на размер ссудных обязательств, в целом.

В связи с формулой появляется понятие сальдо. Оно возникает при определении текущего денежного потока. В свою очередь, у каждого составного компонента имеются свои характеристики.

  • Приток денег.Это средства, которые были получены после реализации товаров с услугами. При этом предполагается, что товары и услуги реализуются в рамках текущего проекта. Сюда входят поступления и от других проектов, которые созданы, пока в жизнь воплощается действующий проект. Например, после продажи земли и зданий. Считается, что приток способствует увеличению уставного капитала. Не важно, от кого именно поступают денежные средства.
  • Отток.Так называются расходы, возникшие, пока финансировался проект. Например, траты для расчётов в связи со ссудными и кредитными обязательствами на текущий период, по налогам и процентам, дивидендам, другим видам сборов. Но в отток не включают амортизационные процессы, связанные с основными средствами.

Разница между расходной и прибыльной частью известна под названием «сальдо». Её результаты могут привести к различным итогам:

  1. Положительное. Если приток больше оттока.
  2. Отрицательное. Появляется в строго противоположной ситуации.

Об интерпретации значений

Величина сальдо влияет на то, каким будет сам коэффициент в итоге. При отрицательном значении сальдо коэффициенты тоже получаются меньше единицы. Если уровень именно такой, значит, у компании не хватит собственных средств, чтобы расплатиться по ссуде.

Если же коэффициент больше единицы, значит, ссудная задолженность закроется без проблем. Это говорит о том, что свободных средств хватает на работу без использования займов. Оптимальным для коэффициента считается значение 1,15.

Такое значение показывает, что денежных средств хватает для совершения определённых манёвров. Значит, есть вероятность того, что компания застрахована от форс-мажорных обстоятельств. С таким показателям больше вероятность того, что компании дадут положительный ответ при оформлении займа.

Как взыскать долги с компании, расскажет это видео:

Ещё один метод расшифровки предполагает, что результаты вычислений просто сравниваются со средними значениями для той или иной отрасли. Это помогает узнать о таких параметрах, как:

  • Способность организации быть конкурентом для других.
  • Потенциал будущего партнёра.
  • Возможность оформления и возврата займа.

Формулу вычисления коэффициента можно применять ещё до того, как начнётся реализация проекта. Это позволит заранее оценить возможности для воплощения в жизнь всех идей.

О задолженностях, текущих и просроченных

Когда рассчитывают коэффициент возвращения долга, надо учитывать и такие параметры, как общий объём обязательств по ссудам. В нём два главных компонента – это текущие долги и те обязательства, что уже были просрочены. У каждого термина имеется своё определение, особенности.

  • Текущие ссуды. Это те обязательства, которые ещё подлежат оплате. То есть, для которых ещё не настали окончательные сроки.
  • Просроченные долги. Значит, у них уже настал срок исполнения.

Можно сказать, это инструмент для изучения кредитной истории, позволяющий принять окончательное решение, положительное или отрицательное. Заёмщику могут и отказать, если у него уже оформлены, но не возвращены кредиты в той или иной организации.

Либо помощь предоставят, но будут предъявлять повышенные требования к партнёрам. Например, понадобится большой пакет документов. Или сама сумма будет ограничена.

Заключение

Если в результате анализа и вычислений выясняется, что коэффициент ниже единицы – имеет смысл разобраться с текущим финансовым положением компании. После чего надо применять меры, направленные на финансовое оздоровление.

Иначе у предприятия просто не останется денежных средств, если сложатся форс-мажорные обстоятельства. Если коэффициент начинает падать на протяжении некоторого времени, на этот процесс обращают особое внимание.

Есть так же промежуточный коэффициент. Он позволяет более детально оценить ликвидность текущих активов. За основу для расчёта берутся не все активы, а только некоторые в виде:

После подсчёта коэффициента берут нормативные значения, и проводится сравнение. При этом требуется более подробная оценка, учитывающая:

  • Деловую репутацию.
  • Масштабы предприятия.
  • Занимаемое место в сравнении с другими производителями.
  • Специфические черты отрасли.

Банковская система оценки.

Важно, чтобы любые свободные средства компании вкладывались в эффективные процессы, способные стать источниками дополнительной прибыли. Есть и другой вариант повышения ликвидности. Он заключается в том, чтобы не увеличить активы в обороте, а направить их на погашение задолженностей.

Главное – считать последствия каждого предпринимаемого действия. Ведь в активах и пассивах имеющиеся средства уменьшаются с одинаковой скоростью. Неправильное решение может привести к уменьшению платёжеспособности.

Коэффициент как раз поможет провести расчёты. И сделать правильные выводы, чтобы потом работать с вложениями и инвестициями с учётом конкретных особенностей предприятия.

Не нашли ответа на свой вопрос? Узнайте, как решить именно Вашу проблему — позвоните прямо сейчас:

+7 (499) 450-27-46 (Москва)

+7 (812) 317-55-21 (Санкт-Петербург)

Это быстро и бесплатно!

Источник: https://pravoza.ru/dolgi/debitorskaya-i-kreditorskaya/koe-ffitsienta-pokry-tiya-ssudnoj-zadolzhennosti.html

Значение показателя коэффициента покрытия долга (DSCR)

Коэффициент покрытия ссудной задолженности это

Коэффициент покрытия долга DSCR (англ.

Debt Service Coverage Ratio) – это финансовый показатель, принадлежащий группе Debt Ratios (коэффициенты задолженности), характеризующий способность организации производить выплаты по взятым долговым обязательствам. Представляет собой соотношение чистого операционного дохода (выручки, обеспеченной деятельностью организации, скорректированной на значение операционных расходов) и суммы кредитных выплат (основной долг, дополненный процентами) рассматриваемого периода. Коэффициент покрытия долга показывает способность фирмы удовлетворить требования кредиторов/инвесторов использованием средств сформированного денежного потока при одномоментном запросе долговых выплат всеми кредиторами.

Использование

Реалии современного рынка предполагают обязательное привлечение фирмами заемных средств, позволяющих ускорить свое расширение, но прежде чем брать долг, необходимо рассчитать коэффициент покрытия долга. Варианты использования займов включают:

  • покупку нового оборудования;
  • расширение ассортимента продукции;
  • маркетинговые операции;
  • выход на новый рынок.

Развитие предполагает увеличение доли организации на рынке, происходящее за счет уменьшения долей конкурентов. Уменьшение доли предполагает уменьшение коэффициента будущей выручки, ограничение возможностей предприятия.

Пессимистичный сценарий развития событий допускает резкое ограничение деятельности/закрытие организации.

Рыночная среда, отличающаяся высокой конкуренцией, делает привлечение кредитных средств и инвестиций вопросом выживания, следовательно от расчета коэффициента покрытия долга зависит дальнейшая судьба компании.

Все мероприятия, дающие возможность увеличить операционную прибыль, дорогостоящие. Их реализация и дальнейшее покрытие долга собственными финансовыми ресурсами трудновыполнима, в случае молодых организации – зачастую невозможна. Денежное вливание путем выдачи займа кредитной организацией/привлечения инвесторов выгодно всем участникам процесса:

  • инвестор ожидает выплат дивидендов;
  • кредитная организация получает процентные выплаты;
  • прибыль фирмы, даже учитывая возникшие долговые обязательства, увеличивается больше, чем при использовании лишь собственных средств.

Однако привлечение заемных средств требует от предприятия определенной финансовой устойчивости, служащей кредитору гарантом сохранности предоставленных финансовых ресурсов. Коэффициент покрытия долга – один из таких гарантов.

Значение коэффициента покрытия займа, уступающее 1 (единице), демонстрирует неспособность заемщика погасить свои обязательства путем использования полученной прибыли. Подобная финансовая проблема служит кредитору весомым аргументом в пользу отказа от сотрудничества с данным юридическим лицом. Шансы заключения сделки прямо пропорциональны коэффициенту покрытия долга.

Значение, превышающее 1, означает наличие свободных денежных средств, которые могут пойти на реализацию мероприятий, сулящих дальнейшее увеличение капитализации фирмы.

Другое их применение – формирование «подушки безопасности» на случай возникновения форс-мажорных обстоятельств. Такая организация сможет получить банковский заем и покрыть его.

Заинтересовать инвесторов финансово устойчивой фирме также намного легче.

Показатель интересен не только инвесторам/банкам. Сопоставление значения коэффициента задолженности за несколько периодов предоставляет высшему руководству важную информацию, характеризующую деловую стратегию компании. Продолжительная тенденция его уменьшения является тревожным фактором, вызванным:

  • потерей прибыли ввиду определенных причин (действий конкурентов, собственных просчетов, изменением макроэкономических индикаторов региона, которому принадлежит целевой рынок);
  • увеличением прямых и операционных расходов, отягощенных отсутствием возможности повышения цены конечной продукции;
  • привлечением новых заемных средств.

Такая ситуация требует пересмотра/корректировки действующей стратегии, пока размер проблемы не достиг критической массы, исключающей безболезненное решение. Исключением является случай, когда падение коэффициента, вызванное получением новых займов, носит плановый, а не вынужденный характер.

Продолжительное увеличение коэффициента покрытия долга также является нежелательным. Данная тенденция обусловлена недостаточным количеством привлеченных средств в финансовой структуре организации, что подразумевает упущенную прибыль, вызванную неиспользованием эффекта финансового рычага.

Обычные экономические условия предполагают, что покрытие привлеченных заемных средств меньше прибыли, полученной благодаря их использованию.

Игнорирование данного механизма руководством фирмы потенциальный инвестор может счесть за проявление непрофессионализма.

Высокий коэффициент долга может быть оправдан наличием обстоятельств, не позволяющих получить путем займа дополнительную выгоду (например, высокой кредитной ставкой).

Расчет коэффициента покрытия долга

Расчет показателя DSCR происходит по следующей формуле:

DSCR = Net Operating Income / Total debt service,

где DSCR – коэффициент покрытия долга;

Net Operating Income (NOI) – чистый операционный доход организации за рассматриваемый период;

Total debt service – ее суммарные долговые обязательства за рассматриваемый период.

Показатель NOI, в свою очередь, находится путем вычета из валовой прибыли всех затрат, необходимых для нормального функционирования предприятия. Эта статья расходов включает:

  • аренду помещений;
  • плату за электроэнергию;
  • зарплаты персонала;
  • расходы на НИОКР
  • прочие повседневные расходы компании, исключая прямые затраты.

Если основная деятельность – единственный источник доходов, NOI становится синонимом EBIT (англ. Earnings Before Interest and Taxes) – прибыли до уплаты налогов и процентов.

Пример расчета коэффициента

Валовая прибыль фирмы за год составила 250 000 000 р., операционные расходы – 68 000 000 р., а суммарные долговые обязательства – 175 000 000 р. Расчет искомого коэффициента покрытия долга будет иметь следующий вид:

DSCR = (250000000 – 68000000) / 175000000 = 1,04.

В данном примере показатель DSCR не пересекает границу опасных значений, однако находится в непосредственной близости к ней.

Имея сумму долговых обязательств, практически равняющуюся операционной прибыли, привлечение нового заемного капитала будет опасным шагом. Организации следует взвесить все возможные риски перед принятием такого решения.

Неблагоприятное развитие событий может лишить ее платежеспособности и привести к банкротству.

Источник: https://bankrotstvoved.ru/priznaki-bankrotstva/koeffitsient-pokrytiya-dolga

Ссудная задолженность

Коэффициент покрытия ссудной задолженности это

Банковские ссуды, или по-другому — кредиты, не теряют своей популярности уже более десятка лет. Люди покупают в кредит все, начиная от обуви, заканчивая домом. Эта практика прочно вошла в нашу жизнь.

Сфера кредитования расширяется, в том числе потому, что растет спрос, и — наоборот. Спрос растет вследствие привлекательной политики кредитных организаций. И хотя банки стараются проверять своих потенциальных клиентов на платежеспособность, риск все равно есть.

Виды

Для оформления документов на получения кредита сейчас не нужно ни много времени, ни большого количества документов. Получается, что этой услугой хоть раз пользовался почти каждый дееспособный гражданин РФ. Чтобы получить кредит повторно, нужно иметь чистую кредитную историю, чего не каждому удается достичь.

Перед получением кредита кредитор и заемщик договариваются между собой о сроках и способах выплат. Все условия заносятся в договор, по которому банк обязан предоставить, а заемщик — возвратить эту сумму и проценты по ней. Процент банк берет, так как это является важной статьей дохода любого кредитного учреждения.

Если заемщик по каким-либо причинам прекращает выплачивать долг по кредиту, то образуется задолженность. Этот долг может возникнуть как по вине заемщика, так и по стечению форс-мажорных обстоятельств. Эти обстоятельства не зависят от воли заемщика.

Ссудная задолженность — это понятие суммы денежных средств, выданных кредитором заемщику, которые он не выплатил. В эту сумму будет входить не только часть невыплаченного долга, но и пени.

Чтобы от нее освободиться, нужно будет выплатить не только необходимую сумму, взятую у банка. Штрафы, появившиеся из-за просрочки, а также просроченные и повышенные проценты — это часть ссудной задолженности, которую необходимо будет оплатить.

Существует три вида ссудной задолженности:

  • собственно, ссудная задолженность;
  • срочная — это такая задолженность, по которой не окончился срок;
  • просроченная — задолженность, которую заемщик не возвратил в срок.

По каждой из этих групп начисляются разные виды процентов, которые устанавливаются кредитором. Здесь нет универсальных решений, каждый банк подходит к ликвидации ссудной задолженности по-своему. Общим, пожалуй, остается лишь одно правило — общая сумма долга при этом не уменьшается.

Формы

Существует несколько видов разделения ссудной задолженности по группам, где основным параметром разделения является какая-нибудь категория. Когда речь идет о кредитах, то сразу возникает вопрос о залоге. Кредитор, не имея возможности рисковать, страхуется на случай невыплаты кредита с помощью какого-нибудь обеспечения.

Реализация обязательств может гарантироваться с помощью имущества заемщика, поручительства, залога и банковской гарантии. Банки подходят к таким вопросам серьезно и тщательно проверяют своих возможных заемщиков. Обеспечение в виде залога дает дополнительные возможности для получения кредита.

По возможности обеспечения заемщиков можно условно разделить на следующие категории:

  1. Ссуда обеспеченная. Такая ссуда имеет в виде какого-то обеспечения залог, соответствующий всем условиям законодательства по залоговому обеспечению заемщика.
  2. Недостаточно обеспеченная. Такая ссуда имеет какой-то залог, который не согласован со всеми правилами (хотя бы одному пункту) обеспеченной залогом ссуды.
  3. Ссуда необеспеченная. Она не имеет обеспечения в виде залога и не соответствует правилам ни обеспеченной, ни обеспеченной недостаточно. Такая ссуда считается самой ненадежной, по мнению кредиторов.

Ссудная задолженность делится еще на группы по срокам, которые определяются банком и заемщиком. Сроки, как и условия, определяются первоначально в договоре, который со временем можно изменить или дополнить. Изменения вносятся только при обоюдном согласии сторон.

Формы ссудной задолженности бывают следующие:

  1. Текущая. По ней нет процентов, которые были просрочены до пяти дней включительно, от 6 до 30, от 31 до 180 дней.
  2. Переоформленная — может быть переоформлена в зависимости от обстоятельств: 2 раза без изменения в кредитном договоре; с внесением изменений — лишь один раз.
  3. Просроченная: просроченный срок процентной выплаты не превышает здесь пяти дней, от шести до 30 дней включительно, от 31 до 180.

В зависимости от того, в какую категорию попадает ссудная задолженность, меняется и дополнительный процент, который выплачивает должник.

При возникновении ситуации, когда формируется ссудная задолженность, кредитор может вернуть свои деньги, для этого предлагается несколько вариантов: реструктуризация долга, рассрочка платежа и отсрочка платежа. Без учета процентов выделяют чистую ссудную задолженность.

Чистая ссудная задолженность — это ссудная задолженность без учета штрафов, процентов, пени.

Чаще всего она встречается в источниках под названием дебиторской. Чистая ссудная задолженность — это понятие, никак не влияющее на выплаты должников. Скорее, она нужна при подсчете и начислении процентов.

Списание долгов

Банки или другие кредитные организации всячески стараются оградить себя от недобросовестных заемщиков. Но полностью застраховать себя вряд ли удастся. Именно по этой причине в банках существует резервные суммы, благодаря которым компенсируются безнадежные ссудные задолженности.

Этот резерв формируется за счет процентов, выплаченных другими заемщиками по кредиту. По этой причине наличие небольшого количества заемщиков-должников, никак не влияет на активы банка.

В случае целесообразности взыскания долгов, кредиторы принимают меры. Не нужно ждать списания долгов. Желая избежать таким образом соблюдения кредитного договора, должник портит свою кредитную репутацию.

Кредиторы не сидят сложа руки в таких случаях, а используют приблизительно следующий перечень процедур:

  • обнаружение факта задолженности;
  • анализ его состояния;
  • переговоры с заемщиком-должником;
  • проверки состояния заложенного имущества;
  • реструктуризация задолженности;
  • назначение штрафов и пени по оставшейся сумме;
  • заемщик получает требование по досрочному погашению задолженности;
  • проведение претензионно-исковой работы;
  • обращение в судебную инстанцию;
  • передача изъятого имущества;
  • описание безнадежной задолженности;
  • после процедуры списания задолженности проводится анализ состояния заемщика.

Списание долга — случай достаточно исключительный в банковской практике. Обычно юристы банков работают таким образом, чтобы держать под контролем ситуацию. И в очень редких случаях уступают обстоятельствам.

На списание долгов без истечения срока давности, кредиторы идут лишь в следующих случаях:

  • небольшая сумма долга (если таковую сравнивать с возможностями банка эту сумму покрыть), которую заемщик действительно не сможет выплатить;
  • в случае внезапной смерти заемщика, при этом у него не должно остаться наследников, которые могут выполнять долговые обязательства;
  • после осуществления процедуры банкротства в случае, когда заемщик не может выплатить свой долг.

Должник не должен надеяться на списание долга, еще пять лет кредитор контролирует финансовое состояние заемщика. Если по каким-то причинам финансовое состояние улучшается, то кредитор старается законными способами взыскать ссудную задолженность.

Нужно всеми силами избегать ссудных задолженностей, потому что испорченная кредитная история скажется на дальнейших отношениях с этим и другими банками.

Задолженность передается в специальную базу данных, где фиксируются отношения должника с банком. Доступ к такой информации имеют многие банки. Зачастую, даже одного случая задолженности достаточно для дальнейших отказов от других банков.

Разумеется, что кредиторы, для того, чтобы застраховать себя от недобросовестных заемщиков, обращаются за помощью и сами заносят в базу данных должников по ссудной задолженности. Такое сотрудничество банков между собой вызвано желанием оградить себя от непредвиденных рисков.

Погашение

Погашение ссудной задолженности происходит согласно кредитному договору. Средства вносятся равными платежами в течение всего периода погашения долга. Эта сумма включает в себя как основной долг, так и проценты.

В некоторых случаях кредит оплачивается ежемесячно из долга и процентов на остаток кредита. Таким образом, к концу срока кредитования платеж уменьшается.

Такой способ оплаты называют дифференцированным.

Установив определенную схему оплаты в кредитном договоре, заемщик следует ей до конца выплат. Схему оплаты можно поменять в случае реструктуризации долга или при изменении кредитного договора. В одностороннем порядке это можно сделать только с помощью суда.

Реализовать различные методы погашения кредита возможно с при помощи так называемого ссудного счета. Его открывает банк сразу после оформления кредита. Ссудный счет необходим для того, чтобы вносить платежи в безналичной форме.

По счету банк обязан в любое время предоставить выписку, чтобы можно было проследить внесение вами средств. После того, как вы выплатили всю сумму кредита, необходимо дождаться закрытия счета, чтобы убедиться, что вы ничего не должны. Есть случаи, когда небольшой неоплаченный заемщиком остаток, влияет на кредитную историю человека.

Коэффициент покрытия задолженности

Коэффициент покрытия долга известен во всем мире. Это показатель, который помогает оценить, сможет ли частное лицо или компания выполнять условия кредитного договора.

В случае с организацией коэффициент показывает платежеспособность предприятия таким образом: выясняется, сможет ли предприятие погашать долги по кредиту за счет активов предприятия.

Если дела у компании идут неплохо, то кредиторы охотнее предоставляют ей ссуды.

Коэффициент покрытия задолженности — финансовый коэффициент, который равен отношению текущих активов к текущим пассивам.

При оценке результативности какого-либо проекта всегда учитывается коэффициент покрытия задолженности. Он показывает настоящее положение дел в финансовой сфере предприятия. Этот показатель помогает потенциальным кредиторам оценить возможности будущих заемщиков.

Чтобы рассчитать коэффициент покрытия задолженности, нужно учитывать СНДП (сальдо накопленного денежного потока) и СД (ссудную задолженность). 1+(СНДП:СД) — это и будет нужная нам величина.

Когда коэффициент покрытия долга у предприятия меньше единицы, то руководству нужно всерьез задуматься об изменениях в финансовой политике. Разбираться в проблемах и принимать меры следует очень быстро, потому что в случае непредвиденных обстоятельств у предприятия просто не хватит денег на покрытие долгов.

Если коэффициент больше единицы, то есть смысл рассматривать динамику в дальнейшем. Как только показатель упадет, это будет сигналом для проведения комплексных мер.

Внимание!

  • В связи с частыми изменениями в законодательстве информация порой устаревает быстрее, чем мы успеваем ее обновлять на сайте.
  • Все случаи очень индивидуальны и зависят от множества факторов. Базовая информация не гарантирует решение именно Ваших проблем.

Поэтому для вас круглосуточно работают БЕСПЛАТНЫЕ эксперты-консультанты!

ЗАЯВКИ И ЗВОНКИ ПРИНИМАЮТСЯ КРУГЛОСУТОЧНО и БЕЗ ВЫХОДНЫХ ДНЕЙ.

Онлайн заявка на загранпаспорт График погашения задолженности по договору (образец)

Источник: http://ipopen.ru/zadolzhennost/ssudnaja-zadolzhennost-jeto.html

Коэффициент покрытия ссудной задолженности: значение, формула и нормативные показатели

Коэффициент покрытия ссудной задолженности это

: 15 июня 2018

Время диктует необходимость в постоянном введении новых проектов и решений. Они, в свою очередь, требуют финансирования. Современные предприниматели используют, для запуска нововведений средства из сторонних источников. Но не всегда их можно просто достать.

Кредиторы тщательно проверяют организацию на предмет платёжеспособности. Требуется это для того, чтобы исключить риски отсутствия выплат в положенный срок.

Для проверки финансовой устойчивости фирмы рассчитывается коэффициент покрытия ссудной задолженности, период окупаемости и прочие коэффициенты.

Для чего требуется коэффициент?

Для чего требуется расчёт коэффициента? Компания, предоставляя средства, никогда не может быть точно уверена, будут ли они получены обратно. Однако если финансируемый проект станет прибыльным, она сможет выиграть.

Для получения объективной картины положения дебитора банковские учреждения и фонды используют расчёт коэффициентов. Это необходимость, ведь именно эти значения позволяют сформировать критерии, по которым проводится отбор надёжных дебиторов.

Существуют учреждения, занимающиеся займом, с различной финансовой политикой:

  • Финансирование потенциально прибыльных проектов с большой степенью риска;
  • Финансирование проектов с надёжной стратегией развития, которые не обещают большую прибыль, но больше вероятности стабильного развития.

Первый вариант позволит получить кредитору максимальную прибыль в краткосрочном периоде. Это обещание высокой рентабельности вложенных средств. Одновременно это большие риски.

Учреждение может просто не получить своих средств обратно. Вторая стратегия более благоприятна к долгосрочной перспективе.

Она позволяет не допустить больших убытков, а также предупреждает банкротство и проблемы с финансовой устойчивостью.

Коэффициент покрытия ссудной задолженности может рассчитываться любой компанией, которая занимается предоставлением средств. Расчёт осуществляется по одним и тем же методам, что позволяет составить идентичную картину ситуации со стороны компаний, участвующих в предоставлении кредита.

Расчёт коэффициентов необходим для получения объективной картины положения дебитора.

Расчёт коэффициентов требуется и банковскому учреждению, и дебитору. Банк, при предоставлении средств, имеет риск не получить их обратно. Анализ финансового состояния дебитора позволит не допустить такой ситуации. Заёмщик также имеет свои риски. В том случае, если проект не оправдает ожиданий, дебитор не сможет выплатить предоставленных средств. Ему придётся признать себя банкротом.

Расчёт может производиться:

  • Различными фондами;
  • Банковскими учреждениями;
  • Частными инвесторами, в качестве которых выступают и физические, и юридические лица.

Необходим он для следующих целей:

  • Обеспечение устойчивости компании;
  • Уменьшение рисков;
  • Составление объективной картины ситуации;
  • Предупреждение банкротства, как самого банковского учреждения, так и дебитора.

При анализе имеют значение два основных фактора:

  1. Прогнозы касательно проекта, который предполагается финансировать. Его рентабельность;
  2. Текущее финансовое состояние компании, динамика её развития, конкретные показатели.

На основании этих данных решается вопрос не только с предоставлением средств, но и размера кредита. Учреждением может быть предоставлена только та сумма, которую дебитор, объективно, сможет выплатить.

Для анализа ситуации от дебитора потребуется список документов, который свидетельствует об объективных экономических показателях. Основным документом является бизнес-план, так как возвращать долг придётся именно с прибыли от проекта, на который разрабатывается план. В бизнес-плане, для его одобрения, следует указать все требуемые сведения:

  • Характеристики проекта;
  • Сроки его окупаемости;
  • Потенциальный объём ожидаемой прибыли;
  • Коэффициенты рентабельности.

Данные параметры являются ключевыми для принятия решения о предоставлении средств. При ссуде денег организация проверяет, насколько верными являются расчёты.

Сумма денег, которые возможно предоставить дебитору, рассчитывается на основании этих показателей. Называется она, в терминологии банка, ссудной задолженностью. Формула данных обязательств – это объём средств, которые дебитор должен кредитору. Она не включает в себя проценты, штрафы и другие побочные платежи. То есть, это основное «тело» ссуды.

Ссудная задолженность предполагает только те долги, которые фирма должна банковскому учреждению на данный момент.

Совокупная формула потенциальной прибыли от проекта формируется на основе следующих показателей:

  • Период окупаемости. Предполагает период, нужный для того, чтобы доходы от проекта превысили расходы от его запуска;
  • Точка безубыточности. Минимальное количество предоставляемых услуг и продукции, которое потребуется для возмещения затрат на её выпуск;
  • Ставка дисконтирования. Процентная ставка, необходимая к приведению экономических показателей к базовому показателю цен, гарантирующих их сопоставимость;
  • Чистая приведённая стоимость. Сумма величины платежей по реализуемому проекту, приведённая к базовым показателям стоимостей;
  • Внутренние показатели доходности. Размер процентной ставки, при условии которого чистая приведённая цена составляет ноль;
  • Срок возврата заёмных денег. Предельный срок возврата полученной ссуды для исполнения проекта и процентной ставки по нему;
  • Дисконтируемый срок окупаемости. Время окупаемости, соотнесённое с величиной ставки дисконтирования. То есть, он должен быть выведен с учётом базового показателя цен;
  • Коэффициент покрытия ссудной задолженности.

Все из приведённых показателей позволяют банковскому учреждению определить степень благонадёжности дебитора, возможность возврата платежа. Расчёт коэффициентов является обязательной мерой при предоставлении ссуды.

Формула коэффициента ссудной задолженности

Коэффициент покрытия ссудной задолженности – это основной показатель, необходимый для выявления потенциального успеха и прибыльности инвестиционного проекта. Он позволяет определить:

  • Возможности выплат взятой суммы заёмных средств;
  • Прогнозные условия при выполнении проекта;
  • Соответствие прогнозов текущему финансовому состоянию организации.

Это крайне важное значение для банковского учреждения. Оно позволяет определить возможности предоставления ссуды, принять заключительное решение. Расчёт производится на основании показателей, указанных в бизнес-плане. Формула звучит так:

Коэффициент = 1 + (сальдо накопленного денежного потока/ссудные обязательства)

Что собой представляет сальдо накопленного денежного потока? Это разность между потоком и оттоком средств компании. Эти понятия, в свою очередь, предполагают следующие характеристики:

  • Приток средств. Под ним подразумеваются средства, полученные от продажи продукции, услуг, которые были выполнены в рамках финансируемого проекта. К ним относятся также поступления, которые не относятся к доходам от объектов, созданных в процессе реализации проекта. Это может быть продажа земельных участков, сооружений.
    Притоком считается увеличение уставного капитала благодаря взносам от людей, относящихся к проекту, кредиты, ссуды и другие заёмные средства;
  • Отток средств. Это расходы, которые появились в рамках финансируемого проекта. Это могут быть траты на выплаты текущих кредитов и ссуд, проценты, налоги, дивиденды, различные сборы. К оттоку относятся любые траты, которые связаны с реализацией проекта. Это также текущие платежи. Отток не включает в себя амортизацию основных фондов.

Сальдо финансового потока – это разность между притоком и оттоком. Показатели эти зависят от результата этой разности:

  • Положительное значение. Возникает при превышении показателей притока над показателями оттока;
  • Отрицательное значение. Возникает при превышении показателей оттока над показателями притока.

Это аналогичная разность, расчёт которой был произведён за всё время исполнения проекта.

Как интерпретировать значение?

Коэффициент покрытия ссудной задолженности зависит от величины сальдо. Если оно отрицательное, то и величина коэффициента будет меньше единицы. Что это значит? Такие показатели свидетельствуют о том, что у организации нет достаточного объёма свободных средств для выплаты ссуды. То есть, активы фирмы образовались за счёт заёмных денег. Весь капитал состоит из займов и кредитов.

Если сальдо отрицательное, то прогноз не очень благоприятный, так как после прохождения определённого количества времени возможно значительное ухудшение финансового положения компании.

Если показатель коэффициента превышает единицу, это свидетельствует о том, что организация способна покрывать взятую ссудную задолженность. Это говорит о наличии у неё свободных средств, которые сформированы не за счёт кредитов.

Оптимальное значение коэффициента – 1,15. Оно свидетельствует о наличии объёма свободных денег, достаточного для хорошей маневренности при выполнении заданной финансовой политики. Это признак страхования от риска возникновения непредвиденных обстоятельств. Компании с таким коэффициентом охотнее предоставляются средства для финансирования проектов.

Есть ещё один метод расшифровки показателей – их сверка со средними значениями по отрасли. Это поможет узнать конкурентоспособность организации, её потенциал, возможности займа требуемой суммы средств.

Формула будет полезна и банковским учреждениям, и самим организациям. Применять её можно ещё до создания проекта для того, чтобы оценить финансовые возможности при его реализации. Показатели укажут на то, на какую сумму средств вы можете рассчитывать.

Ещё одним важным показателем является коэффициент краткосрочной задолженности. Его расчёт также позволяет оценить платёжеспособность компании-заёмщика.
Определение дебиторской и кредиторской задолженности вот тут. Грамотное управление задолженностями — залог стабильного финансового состояния фирмы.

Текущие и просроченные судные обязательства

Расчёт коэффициента включает в себя такой показатель, как общий объём ссудных обязательств. Он состоит из двух параметров: текущие и просроченные долги. Рассмотрим их определение и особенности:

  • Текущий ссудный долг. Это обязательства перед кредиторами, которые пока можно оплатить. То есть, сроки выплат ещё не настали;
  • Просроченный ссудный долг. Это обязательства, срок исполнения которых уже истекли.

Для чего нужен анализ текущего и просроченного долга? Это позволяет банковскому учреждению произвести оценку качества выплат компании своих долгов. Показатели позволяют оценить количество просроченных обязательств к исправно выплаченным. Для банка это крайне важно, ведь это кредитная история, которая свидетельствует о благонадёжности должника.

На основе этих показателей банк может принять внутренние решения о выдаче кредита. К примеру, если заёмщика есть много непогашенных кредитов в этом банке, ему могут не предоставить средства.

В крайних случаях учреждение может ужесточить условия предоставления займа для того, чтобы выданную сумму выплатили.

Это может быть требование о предъявлении большего количества документов, или же предоставление сравнительно малой суммы средств.

Расчёт коэффициентов — обязательная мера при предоставлении ссуды.

Расчёт коэффициентов необходим и самой компании для определения реалистичности реализации проекта, и банковским учреждениям, и частным инвесторам. Он помогает найти объективную картину финансового состояния организации на данный момент.

Она, при одобрении кредита, играет первую роль. Потенциал проекта может быть большим, однако он должен быть подтверждён свободными средствами самой фирмы.

Если проект не принесёт ожидаемого дохода, банк должен быть уверен, что организация расплатиться по своим счетам.

Для нахождения коэффициента используется формула. Для неё потребуются другие рассчитанные показатели. В частности, это отток и приток капитала. Данные понятия соотносятся между собой.

Существуют оптимальные показатели коэффициента, которые свидетельствуют о финансовой устойчивости организации.

Сравнивать показатели также можно со средним значением по отрасли, в которой работает данная организация.

Источник: https://dolgofa.com/buhgalterija/koefficient-pokrytija-ssudnoj-zadolzhennosti.html

Личный юрист
Добавить комментарий